Terselesaikan! Apa itu hipotek hanya bunga dan bagaimana cara kerjanya?

Foto: Istockphoto.com

Q: Saya ingin membeli rumah untuk keluarga saya yang sedang tumbuh, dan saya menemukan bahwa banyak rumah yang sesuai dengan kebutuhan saya di luar kisaran harga saya dengan gaji saya saat ini. Namun, saya berada di jalan yang hebat di tempat kerja dan berharap mendapatkan penghasilan yang jauh lebih tinggi dalam 5 tahun ke depan. Daripada membeli rumah kecil sekarang dan kemudian pindah ke yang lebih besar dalam beberapa tahun, akan masuk akal untuk mendapatkan hipotek hanya bunga di rumah yang cocok untuk keluarga saya selama bertahun-tahun yang akan datang? Dan apa itu pinjaman hanya bunga?

A: Hipotek hanya bunga tentu bisa menjadi pilihan, karena Anda akan memiliki pembayaran hanya bunga untuk periode waktu yang ditentukan sebelum pembayaran Anda akan meningkat untuk memasukkan pokok dan bunga. Tetapi bisa berisiko jika Anda tidak memiliki tabungan yang signifikan, dan Anda mungkin kesulitan menemukan pemberi pinjaman yang akan menyetujui hipotek hanya bunga jika Anda tidak memiliki uang muka yang besar. Perlu dicari, karena hipotek hanya bunga memang memiliki manfaat untuk peminjam yang tepat, termasuk pembayaran awal yang lebih rendah saat penghasilan Anda lebih rendah. Pada akhirnya, pilihan antara hipotek konvensional dan hipotek hanya bunga mungkin tergantung pada jenis pinjaman apa yang dapat Anda memenuhi syarat untuk.

Sebuah hipotek hanya bunga adalah jenis pinjaman rumah yang mengharuskan peminjam hanya membayar bunga untuk periode waktu yang ditentukan, yang dikenal sebagai periode pengantar.

Apa itu hipotek hanya bunga? Ketika pembeli rumah mengeluarkan hipotek tradisional, mereka diharuskan melakukan pembayaran bulanan yang terdiri dari pokok dan bunga. Namun, dengan pinjaman hanya bunga, tidak ada persyaratan bagi pembeli untuk membayar uang kepada kepala sekolah untuk periode waktu yang ditentukan, yang juga disebut periode pengantar. Peminjam yang mengambil pinjaman rumah hanya bunga akan melakukan pembayaran bulanan berdasarkan tingkat bunga pinjaman, dan begitu periode pengantar selesai, mereka akan diminta untuk mulai membayar kepala sekolah selain bunga tersebut. Kalkulator hipotek hanya bunga dapat memberikan gambaran kepada pemilik rumah tentang pembayaran bulanan mereka sehingga mereka dapat menentukan apakah itu pilihan yang layak.

Setelah periode pengantar, pembayaran bulanan peminjam akan meningkat untuk memasukkan pokok dan bunga.

Jadwal amortisasi hanya bunga mencakup periode pengantar yang biasanya berlangsung selama beberapa tahun. Setelah periode itu berakhir, pembayaran bunga-khusus peminjam akan berubah untuk memasukkan pokok dan bunga. Itu biasanya berarti bahwa pembayaran bulanan meningkat, karena sampai saat itu peminjam hanya membayar bunga atas pinjaman.

Pinjaman rumah hanya bunga umumnya disusun sebagai hipotek tingkat yang dapat disesuaikan. Peminjam akan membayar tingkat bunga yang ditetapkan untuk periode pengantar, dan setelah naik tarif akan berubah pada jadwal yang ditetapkan berdasarkan tarif pasar saat ini. Misalnya, hipotek hanya bunga yang disebut oleh pemberi pinjaman sebagai "10/1 lengan" berarti bahwa periode pengantar berlangsung 10 tahun, setelah itu tingkat bunga akan menyesuaikan setiap tahun hingga jangka waktu pinjaman berakhir (biasanya setelah 30 tahun ). Itu bisa berarti tingkat bunga yang semakin meningkat bagi peminjam setelah jangka waktu awal hanya bunga, yang dapat mengakibatkan pembayaran yang terlalu mahal bagi pemilik rumah untuk mengimbangi.

Foto: Istockphoto.com

Atau, peminjam dapat memilih untuk membayar lump sum, membiayai, atau menjual rumah setelah periode pengantar.

Jika peminjam tidak ingin melakukan pembayaran pokok bulanan atas pinjaman, mereka memiliki beberapa pilihan alternatif. Jika peminjam memiliki tabungan dan rencana yang substansial untuk tinggal di rumah, mereka dapat memilih untuk membayar uang tunai kepada kepala sekolah. Ini mungkin berarti membayar saldo secara signifikan, atau bahkan melunasinya sepenuhnya.

Pemilik rumah tanpa uang tunai seperti itu dapat memilih untuk membiayai kembali rumah mereka atau menjualnya untuk melunasi saldo hipotek. Jika pemilik rumah ingin tinggal di rumah dan dapat memenuhi syarat untuk pembiayaan kembali, ini mungkin pilihan yang lebih baik. Membayar biaya untuk membiayai kembali dapat memungkinkan pemilik rumah untuk mendapatkan tarif yang lebih baik daripada pada hipotek hanya bunga, yang dapat diterjemahkan menjadi pembayaran bulanan yang lebih rendah. Tetapi jika pemilik rumah tidak ingin tetap di rumah, menjualnya dan menggunakan keuntungan untuk melunasi hipotek hanya bunga adalah pilihan yang lebih baik. Pemilik rumah mungkin ingin melakukan penelitian mendalam tentang kapan harus membiayai kembali hipotek untuk memastikan mereka sepenuhnya memahami proses sebelum bergerak maju.

Hipotek hanya bunga Jangan memenuhi syarat untuk program pinjaman rumah yang didukung pemerintah.

Pemilik rumah yang tertarik untuk melamar hipotek yang didukung pemerintah, seperti yang ditawarkan oleh Administrasi Perumahan Federal (FHA), Departemen Urusan Veteran (VA), dan Departemen Pertanian Amerika Serikat (USDA), tidak akan memiliki opsi untuk mengajukan permohonan hipotek hanya bunga karena program yang didukung pemerintah ini tidak menjamin mereka. Ini karena standar kualifikasi lebih ketat untuk hipotek hanya bunga, dan program yang didukung pemerintah ini dirancang untuk membantu calon pemilik rumah yang mungkin tidak dapat memenuhi syarat untuk hipotek konvensional.

Sebuah pinjaman hanya bunga dapat menarik bagi pembeli rumah pertama yang mengharapkan pendapatan mereka akan lebih tinggi pada akhir periode pengantar.

Seringkali, pembeli rumah pertama kali berada di awal karier mereka atau baru memulai keluarga, dan karenanya bekerja dengan anggaran terbatas. Mereka mungkin berjuang untuk menemukan rumah yang mereka mampu dan menemukan bahwa mereka dapat membeli rumah yang lebih besar setelah beberapa tahun. Bagi pembeli ini, pinjaman hanya bunga dapat membantu mereka membeli rumah yang lebih mahal dengan harapan bahwa pendapatan mereka akan meningkat pada akhir periode pengantar. Namun, mungkin sulit bagi pembeli jenis ini untuk menemukan pemberi pinjaman yang akan menyetujui pinjaman hanya bunga kecuali mereka memiliki pembayaran uang muka yang besar atau penghematan yang signifikan.

Karena tidak ada yang dapat memprediksi masa depan, ini mungkin merupakan langkah yang berisiko karena pemilik rumah mungkin menemukan bahwa pendapatan mereka tidak meningkat sebanyak yang mereka harapkan setelah periode pengantar selesai. Dalam hal ini, mereka mungkin mendapati diri mereka tidak mampu membayar pembayaran bulanan begitu mereka diharuskan untuk mulai membayar kepala sekolah, yang berarti mereka mungkin harus menjual rumah mereka untuk melunasi pinjaman. Namun, jika pendapatan mereka berada pada tingkat yang mereka harapkan, mereka akan menemukan diri mereka di rumah yang lebih cocok dengan anggaran dan gaya hidup mereka daripada yang mereka miliki jika mereka membeli rumah dengan harga lebih murah bahwa mereka pada akhirnya akan lebih besar.

Foto: Istockphoto.com

Saat melakukan pembayaran hanya bunga, peminjam tidak mendapatkan ekuitas di rumah mereka.

Salah satu kelemahan hipotek hanya bunga adalah bahwa pemilik rumah tidak mendapatkan ekuitas apa pun di rumah mereka selama periode pengantar karena mereka tidak melakukan pembayaran terhadap kepala sekolah pinjaman. Dengan hipotek konvensional, pemilik rumah membayar pokok dan bunga, dan mereka dapat mulai membangun ekuitas rumah mereka segera setelah pembayaran mereka dimulai. Setelah beberapa tahun melakukan pembayaran, pemilik rumah mungkin memiliki jumlah ekuitas yang cukup besar, tergantung pada berapa banyak uang yang mereka gunakan sebagai uang muka. Tetapi setelah periode waktu yang sama melakukan pembayaran dengan hipotek hanya bunga, pemilik rumah tidak akan mendapatkan ekuitas apa pun di rumah mereka.

Hipotek hanya bunga cenderung lebih sulit untuk memenuhi syarat daripada hipotek konvensional atau yang didukung pemerintah.

Pemberi pinjaman hipotek terbaik sering kali memiliki persyaratan kualifikasi yang lebih ketat untuk hipotek hanya bunga daripada yang mereka lakukan untuk pinjaman rumah konvensional. Biasanya, ini termasuk uang muka yang besar, skor kredit yang lebih tinggi dari rata-rata, rasio hutang terhadap pendapatan yang rendah, dan penghematan kas yang signifikan. Peminjam yang tidak dapat memenuhi persyaratan ini kemungkinan tidak akan memenuhi syarat untuk hipotek hanya bunga dan perlu mempertimbangkan jenis pinjaman yang berbeda untuk membiayai pembelian rumah mereka. Peminjam dapat menggunakan kalkulator pembayaran hipotek hanya bunga untuk melihat apakah mereka akan memenuhi syarat untuk jenis pinjaman ini dan untuk membantu mereka memilih pemberi pinjaman hipotek yang tepat untuk mereka.

Suku bunga mungkin lebih tinggi pada hipotek hanya bunga daripada pada hipotek konvensional.

Meskipun pembayaran bulanan akan lebih rendah selama periode pengantar, tingkat hipotek hanya bunga biasanya lebih tinggi daripada untuk hipotek konvensional atau yang didukung pemerintah. Itu berarti peminjam akan berakhir membayar lebih banyak bunga selama masa pinjaman daripada yang mereka lakukan dengan jenis hipotek lain dengan suku bunga yang lebih rendah. Peminjam akan ingin mengingat hal ini saat memutuskan apakah akan mengajukan permohonan hipotek hanya bunga atau jenis pinjaman rumah lainnya.

Peminjam mungkin dapat menghasilkan keuntungan jika mereka memilih hipotek hanya bunga Dan nilai rumah meningkat.

Salah satu skenario di mana pinjaman hanya bunga bisa menjadi pilihan yang baik adalah ketika harga real estat sedang meningkat. Jika pembeli menjual properti sebelum periode pengantar berakhir, mereka bisa mendapat untung jika nilai rumah telah meningkat secara signifikan sejak mereka membelinya. Ini bisa menjadi langkah yang berisiko, karena pasar perumahan bisa mudah berubah. Peminjam yang mengeluarkan 10/1 lengan dan menjual di tahun kesembilan kepemilikan mereka mungkin menemukan bahwa nilai rumah telah menurun, yang berarti menjualnya akan menghasilkan mereka kehilangan uang daripada menghasilkan keuntungan. Pemilik rumah yang mempertimbangkan opsi ini mungkin ingin berkonsultasi dengan penasihat keuangan untuk menentukan apakah hipotek hanya bunga akan masuk akal bagi mereka.

Hipotek hanya bunga umumnya menawarkan manfaat pajak tambahan dibandingkan pinjaman konvensional.

Bunga hipotek adalah biaya yang dapat dikurangkan pajak di U.S. Itu berarti pemilik rumah dapat mengurangi bunga yang mereka bayar atas pinjaman rumah hingga batas yang dikenakan oleh pemerintah federal. Bergantung pada kapan pemilik rumah awalnya mengeluarkan hipotek, batasnya bisa mulai dari $ 750.000 hingga $ 1 juta. Karena hipotek hanya bunga cenderung memiliki suku bunga yang lebih tinggi daripada hipotek konvensional, pemilik rumah kemungkinan akan dapat mengurangi jumlah yang lebih tinggi dari pengembalian pajak tahunan mereka jika mereka membiayai rumah mereka dengan hipotek hanya bunga.